江阴标榜汽车部件股份有限公司

• 企业全称: 江阴标榜汽车部件股份有限公司
• 企业简称: 标榜股份
• 企业英文名: JIANGYIN PIVOT AUTOMOTIVE PRODUCTS CO., LTD.
• 实际控制人: 赵奇
• 上市代码: 301181.SZ
• 注册资本: 11554.0973 万元
• 上市日期: 2022-02-21
• 大股东: 江阴标榜网络科技有限公司
• 持股比例: 33.33%
• 董秘: 吴立
• 董秘电话: 0510-86218827
• 所属行业: 汽车制造业
• 会计师事务所: 北京德皓国际会计师事务所(特殊普通合伙)
• 注册会计师: 宋斌、朱敏学
• 律师事务所: 北京国枫律师事务所
• 注册地址: 江阴市华士镇华西九村蒙娜路1号
• 概念板块: 汽车零部件 江苏板块 创业板综 融资融券 机构重仓 飞行汽车(eVTOL) QFII重仓 低空经济 汽车热管理 新能源车 燃料电池

• 注册地: 江苏
• 成立日期: 2009-07-29
• 组织形式: 大型民企
• 统一社会信用代码: 91320281692589492R
• 法定代表人: 沈皓
• 董事长: 赵奇
• 电话: 0510-86218827
• 传真: 0510-86218223
• 企业官网: www.pivotautomotive.com
• 企业邮箱: public@pivotgroup.com.cn
• 办公地址: 江阴市华士镇华西九村蒙娜路1号
• 邮编: 214421
• 主营业务: 汽车尼龙管路及连接件等系列产品的研发、生产和销售
• 经营范围: 汽车管路系统总成、油箱、排气系统及发动机排放控制装置、汽车内外饰件、连接件的制造、加工、销售;自营和代理各类商品及技术的进出口业务,但国家限定企业经营或禁止进出口的商品和技术除外;道路普通货物运输。(依法须经批准的项目,经相关部门批准后方可开展经营活动)一般项目:汽车零部件研发;模具制造;模具销售;技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技术转让、技术推广(除依法须经批准的项目外,凭营业执照依法自主开展经营活动)
• 企业简介: 江阴标榜汽车部件股份有限公司成立于2009年,位于长三角经济活跃区江阴市。公司长期致力于汽车尼龙管路制造,为细分行业内具有较强技术优势和产品优势的专业汽车流体管路制造商,并于2022年2月在深交所创业板挂牌上市,股票代码301181。公司是经江苏省科学技术厅、江苏省财政厅、国家税务总局江苏省税务局认定的高新技术企业,先后被评为江苏省科技型中小企业、江苏省民营科技企业、江阴市专精特新科技小巨人企业、无锡市准独角兽企业,公司技术中心被认定为江苏省认定企业技术中心,公司研究中心被认定为省级工程技术研究中心。经过多年的技术积累和市场开拓,公司已发展成为少数可广泛配套于大众、奥迪等知名品牌供应商体系的内资尼龙管路及连接件制造企业之一,并与诸多优秀汽车零部件制造企业建立了良好的长期合作关系。未来公司将继续紧跟汽车零部件行业节能环保、轻量化、进口替代和新能源的发展趋势,践行双赛道发展战略,在巩固传统燃油车市场的同时大力开拓新能源市场,通过加大资本、研发、人力等方面的投入,与国内外知名汽车整车厂和优秀汽车零部件制造商保持紧密合作,不断丰富产品品类、提升产品技术含量和质量水平,进一步扩大市场占有率,力争成为自主研发能力强、产品结构优化的汽车尼龙管路行业领先企业。
• 发展进程: 2009年7月23日,赵奇、沈明康、朱裕金三人约定共同出资200.00万元设立标榜有限。其中,赵奇、沈明康和朱裕金分别以货币形式出资102.00万元、78.00万元和20.00万元。2009年7月24日,江阴大桥会计师事务所有限公司出具《验资报告》(澄大桥验字[2009]169号)验证:截至2009年7月24日止,标榜有限已收到全体股东缴纳的注册资本合计200.00万元,各股东均以货币形式出资。2009年7月29日,标榜有限取得了无锡市江阴工商行政管理局核发的企业法人营业执照(注册号:320281000248584)。 2017年9月7日,标榜有限召开股东会,决议以有限公司截至2017年7月31日经审计的净资产94,043,970.91元折为6,000.00万股,整体变更为股份公司。同日,标榜网络、赵奇、沈皓、标榜贸易、朱裕金、施明刚和福尔鑫咨询共同签署了《发起人协议书》。2017年9月7日,立信会计师事务所(特殊普通合伙)出具《审计报告》(信会师报字[2017]第ZA16108号):截至2017年7月31日,标榜有限净资产为94,043,970.91元。同日,江苏中天资产评估事务所有限公司出具《评估报告》(苏中资评报字[2017]第C1052号):截至2017年7月31日,标榜有限净资产的评估值为10,621.98万元。2017年9月27日,立信会计师事务所(特殊普通合伙)出具《验资报告》(信会师报字[2017]第ZA16218号)验证,截至2017年9月23日止,公司已将标榜有限截至2017年7月31日止经审计的净资产94,043,970.91元,按1.5673995:1的比例折合为公司股份,股份总数6,000.00万股,共计股本6,000.00万元。2020年5月10日,大华会计师事务所(特殊普通合伙)出具《验资复核报告》(大华核字[2020]001508号),对上述验资报告进行了复核。2017年9月27日,标榜股份取得了无锡市工商行政管理局核发的营业执照(统一社会信用代码:91320281692589492R)。 2011年8月,标榜有限股东就增资事宜召开股东会后,增资股东沈皓出现资金缺口,因公司发展前景尚不明朗不愿借款出资,而赵建明有相应的资金实力且愿意承担投资风险,因此认购相应出资额。由于当时标榜有限已经履行公司内部决议程序,为减少办理工商变更的时间和手续,加之赵建明对沈皓较为信任,因此约定由沈皓代赵建明持有5.00%的股权。根据对赵奇、赵建明、沈皓、朱裕金及施明刚的访谈确认,全体股东对上述股权代持事项无异议,各方之间不存在纠纷及潜在纠纷。2017年2月,在赵建明的授意下,沈皓将其代赵建明持有的标榜有限5.00%的股权转让给标榜贸易,并将股权转让所得扣除所得税后全额归还给赵建明,股权代持已消除。综上,上述股权代持问题不涉及纠纷,不构成本次发行的法律障碍。2017年1月18日,标榜有限召开股东会,决议将公司注册资本由1,000.00万元增加至2,000.00万元,且均由标榜网络缴纳出资。2017年1月20日,江阴大桥会计师事务所有限公司出具《验资报告》(大桥验字[2017]002号)验证:截至2017年1月19日止,标榜有限已收到标榜网络缴纳的新增注册资本合计1,000.00万元,以货币形式出资。2020年5月10日,大华会计师事务所(特殊普通合伙)出具《验资复核报告》(大华核字[2020]001508号),对上述验资报告进行了复核。2017年1月24日,标榜有限取得了江阴市市场监督管理局核发的营业执照(统一社会信用代码:91320281692589492R)。2017年10月23日,公司2017年第一次临时股东大会通过决议:蒋昶、李逵、沈炎、石雀投资分别按每股7.00元的价格增资200.00万股、200.00万股、200.00万股和150.00万股,均以货币方式增资;公司注册资本由6,000.00万元增加至6,750.00万元。2017年11月2日,标榜股份取得了无锡市行政审批局核发的营业执照(统一社会信用代码:91320281692589492R)。2020年5月10日,大华会计师事务所(特殊普通合伙)出具《验资报告》(大华验字[2020]000196号)验证:截至2017年10月25日,标榜股份已收到蒋昶新增实收资本(股本)200.00万元,李逵新增实收资本(股本)200.00万元,沈炎新增实收资本(股本)200.00万元,石雀投资新增实收资本(股本)150.00万元,合计新增实收资本(股本)人民币750.00万元,均以货币形式出资;剩余4,500.00万元计入资本公积。
• 商业规划: （一）公司从事的主要业务公司自设立以来,一直从事汽车尼龙管路及连接件系列产品的研发、生产和销售,公司主营业务、主要产品和主要经营模式未发生重大变化。公司主营业务为汽车尼龙管路及连接件等系列产品的研发、生产和销售,主要产品包括动力系统连接管路、冷却系统连接管路、连接件等。公司专注于乘用车市场的零部件配套领域,为客户提供具有高安全性、重要功能性的核心零部件,系国内少数进入合资品牌整车厂供应体系的汽车尼龙管路优势企业之一。公司主要产品已广泛配套于大众、奥迪、通用、零跑、比亚迪、标致、沃尔沃、奔驰、宝马等知名品牌的众多车型,与国内知名的汽车整车厂和优秀的汽车零部件制造企业建立了稳定的合作关系,在汽车尼龙管路制造行业具有较高的品牌知名度与行业地位。报告期内,公司主营业务未发生重大变化。（二）公司主要经营模式1、销售模式按照行业惯例,整车厂首先对零部件厂商从技术、设备、研发等方面进行整体评审,通过评审之后纳入相应领域的合格（潜在）供应商名录。整车厂会根据不同需求向相应领域内的合格供应商发出零件开发邀请,并发出报价请求（RFQ）,零部件企业提出匹配设计方案,综合评估零件定价,并提出报价。经综合评估后,整车厂下发定点信,并约定供货周期、供货时间、质量责任等具体商业条款,开发零件通过检验认可后,正式进入批量供货（SOP）阶段。零部件厂商成功进入整车厂配套体系并批量供货后,出于时间成本和机会成本的考虑,两者将形成较为紧密的配套关系,在车型的生命周期内一般不会被轻易更换。公司生产的汽车零部件产品主要面向整车配套市场,并与整车厂商及其零部件一级供应商形成配套供应关系。公司通常作为一级供应商直接为整车厂配套汽车零部件,亦作为二级供应商通过一级供应商间接提供部分汽车零部件给整车厂商。2、生产模式公司主要采用“以销定产”的生产模式。公司一般按照整车厂新产品需求,通过前期的开发和工艺设计后研制成符合要求的管路及连接件产品,并经过公司内部或外部机构的试验和检测后再由整车厂检测认可；当公司产品通过认可后,根据整车厂的生产计划转向批量生产和供货。在实际生产过程中,公司商务部直接对接客户,获取客户的具体订单需求信息或者编制产品需求预测,物流部结合公司的库存情况后,向制造部下达生产计划,生产车间完成产品加工、包装等流程,再由质量部进行检验合格后入库。3、采购模式在产品生产过程中,原材料品质、规格和型号对产品性能产生较大影响。公司原材料采购主要根据客户订单需求与库存情况进行,同时根据供应商交货周期适当进行调整。公司采购部已建立合格供应商名录并定期对供应商进行评价,根据评价结果适当调整采购方案。在特定产品的原材料选择上,客户通常会指定产品所使用的原材料品牌、规格、型号。对于客户已指定品牌、规格、型号的原材料,公司根据其限定的范围进行筛选并确定合格供应商,对于客户未指定的原材料,公司结合技术开发能力、质量保证能力、物流供货能力等方面的审核评估,选择并确认合适供应商,并与之签订采购协议和质量协议,协商交易价格、结算方式等供货细节。公司生产所需物资均由采购部向供应商集中统一采购。采购部根据生产计划、库存情况、供应商交货周期来编制采购计划,组织安排供应商有序交货。4、研发模式整车厂为适应产业政策的调整以及终端消费市场需求的快速变化,对新品研发的系统整体性、响应及时性提出了更高的要求,因此协同配套零部件供应商同步开发新产品逐渐成为主流项目合作模式。基于尼龙管路及连接件系列产品多年积累的研发经验,公司研发团队能够充分理解整车设计的需求,根据整车的研发进度计划推出相应设计样品,并进一步优化和完善设计方案。此外,公司根据行业发展趋势和自身的开发经验,积极探索“国产替代”的可行性,在满足整车厂设计标准的同时提供更具性价比的产品设计方案。公司新产品的开发阶段包括A样件（手工制造样品,实现基本功能）、B样件（OTS工程样件）、C样件（PPAP样件）、SOP（量产）阶段,技术部、工程部、质量部协同进行项目的设计、试验、质量检验与调试、验收,具体而言：技术部主要负责产品的前期规划、项目管理、产品设计开发以及模具开发工作,工程部主要负责新产品工艺步骤流程、工艺路线的制定和已批量产品的工艺持续优化,质量部则参与新项目试验方案和测量计划编制及实施,采购件认可、内部过程认可,客户的样件认可及提交等工作。项目各阶段在获得整车厂的认可后才可进入下一阶段。（三）公司产能情况公司主要产品为动力系统连接管路、冷却系统连接管路、连接件。2024年,公司持续新增和改造部分生产设备,优化工艺流程,主要产品尼龙管路和连接件的产能规模均有所提升。公司2024年主要产品的产销量均有所下降。具体情况如下（连接件产销率包括自用量）：报告期内汽车零部件生产经营情况同比变化30%以上的原因说明其他分类中,境外地区产量与上年同比下降38.38%,销量与上年同比下降38.38%,主要系国外特科拉Teklas、特思通Tristone、库博cooper等客户对连接件零件需求量减少所致。零部件销售模式公司生产的汽车零部件产品主要面向整车配套市场,并与整车厂商及其零部件一级供应商形成直接的配套供应关系。公司通常作为一级供应商直接为整车厂配套汽车零部件,亦作为二级供应商通过一级供应商间接提供部分汽车零部件给整车厂商。由于国内外整车厂商对于汽车配套零部件的质量和性能等要求严格,因此大多数的零部件采购合同（包括技术开发和销售框架协议）均由整车厂商与公司直接洽谈并签署。当整车厂推出的新车型进入批量生产阶段时,其将根据自身的生产需要而选择由公司以直接供货方式供货,或以指定供货方式供货,即公司首先向其总成一级供应商供货,再由一级供应商完成组装后向整车厂供货。公司开展新能源汽车相关业务新能源汽车整车及零部件的生产经营情况1、概述报告期内,公司采购模式、生产模式及销售模式等经营模式,主要客户及供应商构成,税收政策等方面均未发生重大变化,主要经营状况正常,未发生其他可能影响投资者判断的重大事项。（1）主要经营情况2024年,公司实现营业收入51,370.94万元,同比减少10.03%；归属于上市公司股东的净利润12,160.40万元,同比减少18.27%；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润9,342.83万元,同比减少25.80%。2024年公司新能源产品收入8,229.78万元,占营业收入16.02%,同比增长25.30%。（2）商务拓展情况公司始终致力于新客户、新产品的开发,以产品升级驱动公司技术革新、设备升级、检测试验等方面能力的提升。2024年公司在已有客户群体继续深入拓展项目,并且成功开发了小鹏汇天、奇瑞捷途、苏州汇川等新客户,范围涵盖低空飞行汽车厂商、新能源主机厂商、汽车零部件厂商等。为进一步拓展新能源汽车领域的实体布局,扩大新能源汽车零部件的产能规模,进一步增强客户粘性,提升公司在新能源汽车产业链中的竞争力,2024年6月,公司在安徽省芜湖市设立控股子公司标榜汽车部件（芜湖）有限公司。（3）技术研发情况公司在掌握现有尼龙管路与连接件核心技术基础上,持续进行在手定点项目的技术开发,为顺利量产提供技术保障,并在新产品开发、新材料应用等方面持续拓展。2024年,完成EA888EVO5管路、V23车型整车冷却管路等主要客户、主要产品的开发工作。公司充分发挥在热管理系统管路方面的技术优势,在新能源热管理系统新品的研发方面与新能源主机厂商、电池厂商的合作进一步深入和持续。紧密围绕新能源汽车产业的发展前沿,公司技术研发部门进行了结构的调整、硬件和软件规模的扩容,完善了汽车零部件级别的试验与测试能力。公司已取得江苏省专精特新中小企业、江苏省高新技术企业、江苏省认定企业技术中心、江苏省工程技术研究中心、江苏精品认证等荣誉,并一直致力于新产品、新材料、新技术的探索与实践,不断丰富产品种类结构,扩充产品应用场景,提升技术研发水准。2024年获得授权发明专利10项,实用新型专利3项。截至2024年12月31日,公司获得境内有效专利94项,其中发明专利17项,实用新型专利76项,外观设计1项,境外专利1项。（4）生产运营情况公司持续对产品生产工艺进行改造、提升,通过智能化改造,提升设备产能和生产效率,提高产品质量。通过数字化管理系统更切实的落地执行,不断提升项目管理能力和仓库管理能力,提高生产运营效率。2024年度,较好地完成了数个主要项目的批量爬坡的过程。通过愈加成熟的柔性生产模式,满足项目快速量产爬坡的需求、多品类快速切换的需求等生产变量。通过精益生产方式,有效平衡管控,降低了采购件、半成品和成品的库存周期,降低呆滞风险。通过对批量项目进行自动化升级、工艺路线优化,不断实施降本增效。针对新能源热管理系统新品制造,已摸索出较为成熟的注塑、挤出、成型和焊接等工艺,逐步实现成熟和完善,产品质量稳定。按照IATF16949体系要求执行质量管理。通过运用APQP、SPC、CQI、VDA等工具和标准对产品质量进行前期策划运筹、过程评价和改善,对生产过程实施精细化管控,不断提升管控水平。（5）供应链管理情况2024年,采购部在保证物资采购的及时性和质量稳定性的基础上,不断优化成本,降低风险,顺利完成了既定的年度任务与降本目标。一方面,持续维护存量优秀供应商,先后与多家供应商建立长期战略合作关系,保证了采购物资的时效性以及质量、价格的稳定性；另一方面,通过不断开发新供应商,扩大供应商规模,引导良性有序竞争,以获得更好的价格和服务,满足为客户提供更好价值的初衷。同时对供应商实施分类管理,不断完善与供应商之间的供货、质量、价格等协议,加强对供应商的现场走访、审核及绩效管理,规避采购物资带来的质量及供货等风险,并根据市场及供应商交付业绩及质量情况的变化,及时做出调整。2024年原材料市场整体市场需求量及价格比较平稳,无较大起伏,采购部根据市场行情,采取季度谈判定价的方式,适时调整采购价格及严格控制库存量。并且随着国内PA66及PA12聚合技术的突破,不断开发本地化供应商,组织供应商与技术、工艺等部门进行技术交流,在满足客户质量、价格需求的前提下,进行一些国产材料的试制,测试,为后续的优化降本做储备。