武汉联特科技股份有限公司

• 企业全称: 武汉联特科技股份有限公司
• 企业简称: 联特科技
• 企业英文名: Linktel Technologies Co., Ltd.
• 实际控制人: 杨现文,吴天书,张健,李林科
• 上市代码: 301205.SZ
• 注册资本: 12974.4 万元
• 上市日期: 2022-09-13
• 大股东: 张健
• 持股比例: 21.14%
• 董秘: 肖明
• 董秘电话: 027-87920211
• 所属行业: 计算机、通信和其他电子设备制造业
• 会计师事务所: 大信会计师事务所(特殊普通合伙)
• 注册会计师: 吴惠娟、周迁
• 律师事务所: 北京国枫律师事务所
• 注册地址: 武汉市东湖新技术开发区九龙湖街19号
• 概念板块: 光学光电子 湖北板块 专精特新 创业板综 深股通 融资融券 预亏预减 机构重仓 预盈预增 光通信模块 CPO概念 高送转

• 注册地: 湖北
• 成立日期: 2011-10-28
• 组织形式: 大型民企
• 统一社会信用代码: 91420100584861858K
• 法定代表人: 张健
• 董事长: 张健
• 电话: 027-87920211
• 传真: 027-87920211
• 企业官网: www.linktel.com
• 企业邮箱: zqb@linktel.com
• 办公地址: 武汉市东湖新技术开发区九龙湖街19号
• 邮编: 430205
• 主营业务: 专注于光通信收发模块的研发、生产和销售
• 经营范围: 半导体产品、电子产品、通信产品的研发、生产、销售及服务;技术开发、技术服务;货物进出口、技术进出口、代理进出口。(涉及许可经营项目,应取得相关部门许可后方可经营)
• 企业简介: 武汉联特科技股份有限公司(以下简称“联特科技”、公司)成立于2011年,坐落在武汉中国光谷,是专业从事研发、生产和销售光模块的制造商。通过几年高速发展,公司已跻身全球光模块主流供应商行列,被认定为高新技术企业和东湖新技术开发区瞪羚企业,是中国光谷骨干企业之一。自成立以来,联特科技一直专注10G/25G/40G/100G/200G/400G/800G光模块的开发,产品种类齐全,包括:QSFP56,SFP56,SFP+,XFP,QSFP+,QSFP28,OSFP,QSFP28-DD,AOC,SFP等。近年来,联特科技以稳定的质量,真诚的服务,快速的交付赢得了越来越多包括大型电信设备商和数据通信客户的信任,为数据中心、长途传输、无线网络和固网接入等领域提供了数以百万计的光模块产品,近年来营业额持续保持优异的年复合增长率,在波分光模块市场上排在前列,是光模块领域发展最快的供应商之一,不断吸引着行业精英加盟。联特科技在中国武汉、美国硅谷拥有研发中心、服务中心,先后在中国和美国取得了一系列技术专利。通过了ISO9001和ISO14001体系认证,产品符合RoHS,CE,TUV,FCC等认证。对于客户需求,联特人专注于落实每一个技术指标细节、每一个订单和每一次交付,为客户持续创造价值并提高其满意度。联特科技全体员工年轻而充满活力,企业文化以人为本,员工以在联特工作为荣,企业和员工良性互动,正为把联特科技打造成为世界一流电信和数通领域光模块供应商而不懈奋斗。
• 发展进程: 公司前身为联特有限,由张健、杨现文、吴天书、李林科四名自然人股东于2011年10月以货币出资设立,设立时注册资本为300.00万元。2011年10月26日,湖北大华会计事务有限公司出具了“鄂华会事验字(2011)第126号”《验资报告》,对全体股东出资给予以审验,确认截至2011年10月25日止,联特有限所有注册资本均已缴足。2011年10月28日,联特有限在武汉市工商行政管理局注册,取得注册号为420100000281341的《企业法人营业执照》。 2020年8月30日,大信会计师出具了“大信审字[2020]第2-01428号”《武汉联特科技有限公司审计报告》,确认截至2020年7月31日改制基准日联特有限净资产为389,506,770.87元。2020年8月30日,北京华亚正信资产评估有限公司出具了“华亚正信评报字[2020]第A09-0006号”《武汉联特科技有限公司股份制改制所涉及的净资产价值项目资产评估报告》,确认截至2020年7月31日改制基准日,联特有限的净资产评估值为406,380,652.10元。同日,联特有限召开股东会,全体股东一致同意作为发起人,将联特有限整体变更为股份有限公司,以截至2020年7月31日经大信会计师审计的账面净资产值389,506,770.87元,折合股份总数51,000,000股,剩余净资产338,506,770.87元计入资本公积,全体股东签署了《发起人协议书》。2020年9月14日,发行人召开创立大会暨第一次股东大会,通过了联特科技成立事宜。2020年9月14日,大信会计师对上述情况出具了“大信验字[2020]第2-00057号”《验资报告》,确认全体发起人已按约定足额缴纳相应出资。2020年9月15日,公司在武汉市市场监督管理局办理了工商变更登记,并领取了统一社会信用代码为91420100584861858K的《营业执照》。 2018年6月15日,联特有限召开股东会,同意公司注册资本由1,217.30万元增加至1,379.62万元,增加注册资本人民币162.32万元,由南海成长同赢以货币出资5,000.00万元,其中计入注册资本81.16万元,中小企业基金以货币出资5,000.00万元,其中计入注册资本81.16万元。2018年6月15日,大信会计师出具了“大信验字[2018]第2-0019号”《验资报告》,对股东出资予以审验确认。2018年7月16日,联特有限就此次增资在武汉市工商行政管理局完成了工商变更登记。2019年9月17日,联特有限召开股东会会议,同意联特有限以资本公积转增注册资本,注册资本由1,379.62万元增至5,100.00万元。2019年10月9日,联特有限就此次增资在武汉市市场监督管理局完成了工商变更登记。2019年12月24日,联特有限召开股东会会议,由发行人员工持股平台股东同创光通将其持有的联特有限22.50万元出资额(对应出资比例为0.44%)转让给另一个员工持股平台股东同心共成。2019年12月26日,股权转让双方签订了《股权转让协议》,该次转让参照以预计联特有限截至2019年年末的净资产情况确定了5.00元/注册资本的转让价格。2019年12月31日,联特有限就此次股权变更在武汉市市场监督管理局完成了工商变更登记。2020年7月1日,联特有限召开股东会会议,同意员工持股平台股东同创光通将其持有的联特有限14.50万元出资额(对应出资比例为0.28%)转让给另一个员工持股平台股东同心共成。2020年7月14日,股权转让双方签订了《股权转让协议》,该次转让参考联特有限2020年6月末未经审计的净资产,确定转让价格为7.50元/注册资本。2020年7月17日,联特有限就此次股权变更在武汉市市场监督管理局完成了工商变更登记。
• 商业规划: （一）主营业务公司自成立以来专注于光通信收发模块的研发、生产和销售,坚持自主创新和差异化竞争的发展战略,在光电芯片集成、光器件、光模块的设计及生产工艺方面掌握一系列关键技术,具备了光芯片到光器件、光器件到光模块的设计制造能力。公司依靠自主研发的核心技术,致力于开发高速率、智能化、低成本、低功耗的中高端光模块产品,为电信、数通等领域的客户提供光模块解决方案。公司致力于满足客户的标准化及个性化产品需求,所研发生产的不同型号光模块产品累计1,000余种,产品的技术指标涵盖了多种标准的传输速率、传输距离、工作波长等,适用于人工智能、电信传输、无线通信、光纤接入、数据中心、光纤通道等多种应用场景。为NOKIA、Arista、ADTRAN、Halo等国际知名通信行业客户,以及中兴通讯、新华三、锐捷网络、浪潮等国内知名电信或网络设备制造商提供光模块解决方案。（二）主要产品情况光模块是光通信系统中完成光电转换的核心部件。光模块由光器件、功能电路和光接口等构成,其中光器件是光模块的关键元件,包括激光器（TOSA）和探测器（ROSA）,分别实现光模块在发射端将电信号转换成光信号,以及在接收端将光信号转换成电信号的功能。公司产品线丰富,按照传输速率指标可分为10G以下和10G及以上两类光模块产品,主要产品情况如下：（三）公司经营模式1、采购模式公司由采购部统一采购生产经营物资,并制定了《供应商开发认证流程》《招标管理办法》《采购订单执行流程》《采购配额管理办法》等相关制度、流程文件,确保对采购过程的有效控制。公司采购主要包括生产设备采购、材料采购、委托加工服务采购及日常办公用品采购四种。材料采购主要包括光器件、光芯片、集成电路芯片、印制电路板、结构件、低值耗材及包装材料等。为降低存货仓储成本及产品积压风险,公司日常采购按照“以产定购”模式操作,同时为保证生产的高效连续性以及成本管理的有效性,公司对部分常用原材料设置了安全库存。公司不断优化SRM系统,通过数字化手段优化企业供应链管理,尤其在供应商协同、成本控制、风险防范等方面发挥关键作用。2、生产模式公司光模块产品主要由光发射组件TOSA、光接收组件ROSA、印制电路板、集成电路芯片、其他电子元器件、结构件管壳和软件构成。公司生产工序包括光芯片集成（COC）、光器件及光模块的生产,其中,光芯片集成（COC）的生产工序包括共晶贴装、金丝键合、高温老化、检测等；光器件的生产工序包括软板焊接、元件贴装、COC贴装、金丝键合、耦合、高低温循环、测试、检验等；光模块的生产工序包括组装、高低温温循、高温老化、测试、检验等。公司将少部分光模块组装,以及部分组件加工等工序委托给专业的外协单位进行生产,并将部分产品的非关键生产环节通过劳务外包的方式完成。公司主要依据客户订单组织生产,以客户需求为导向,主要采用“以销定产”的生产模式。为达成公司产品的多品种快速交付能力,公司还采用了提前备货的库存生产模式,即根据相关产品某一时间段的订单签署或意向订单情况、意向需求项目进度,结合公司对市场需求的预期进行综合分析判断,对部分产品或常规通用部件提前生产、适当备货,缩短交付周期,提升产品竞争力。3、销售模式公司销售模式分为直接销售模式及代理销售模式,公司主要采用直接销售模式,为客户提供光模块产品及服务。公司直接销售客户主要包括电信、网络设备制造商以及集成商。公司在国内母公司及美国子公司设置销售机构,主要通过客户拜访、参加展会及网站宣传等方式开拓客户,进行品牌宣传,如参加美国光网络与通信研讨会及博览会（OFC）、中国国际光电博览会（CIOE）、欧洲光纤通讯展览会（ECOC）等各类光通信行业知名展会,建立维护自身网站,积极参与行业交流研究活动,获取客户需求,主动开拓客户。客户与公司接洽形成初步合作意向后,即开始对公司进行系统性审核及产品认证,审核内容包括质量体系、技术能力、生产能力等。通过前述审核及产品认证,以及双方对产品质量、价格、付款方式、交付周期等要素达成一致协定后,公司成为合格供应商并开始供应产品。（四）行业地位联特科技作为全球知名的光连接解决方案企业,在武汉、马来西亚、美国、新加坡拥有制造、研发及商务运营中心,提供高速光模块、光引擎和ODM/JDM服务。凭借性能优异、品质稳定、交付迅速、售后专业等优势,公司产品已经成功打入全球市场,产品远销欧洲、北美、东南亚等多个国家和地区。尤其在波分领域和中高速率光模块领域具备一定优势,是发展最快的供应商之一。公司的光模块产品种类丰富,目前已开发生产不同型号的光模块产品1,000余种,广泛应用于数据中心、长途传输、无线网络和固网接入等领域,能够满足不同客户的需求。公司兼具产品研发和生产制造能力,拥有光芯片集成、光器件以及光模块的设计、生产能力,是国内少数可以批量交付涵盖从10G到800G多种速率,包括QSFP56,SFP56,SFP+,XFP,QSFP+,QSFP28,OSFP,QSFP28-DD,AOC,SFP等系列光模块的厂商。1、产品或业务适用的关键技术或性能指标情况从事通信传输设备或其零部件制造适用的关键技术或性能指标从事通信交换设备或其零部件制造适用的关键技术或性能指标从事通信接入设备或其零部件制造适用的关键技术或性能指标从事通信配套服务的关键技术或性能指标2、公司生产经营和投资项目情况变化情况报告期内,武汉未来城科技园区和马来西亚生产制造中心全面投入运营,公司境内、境外产能实现大幅提升。通过招投标方式获得订单情况重大投资项目建设情况1、概述（一）营业收入、净利润实现双增长报告期内,公司实现营业收入和利润的双增长,主要得益于人工智能AI技术的发展和算力需求的爆发,带动了数据中心算力设备需求的激增,公司高速率产品订单量实现较大提升。同时,随着公司自动化和信息化水平的提高,持续开展降本增效等措施,进一步提升产品竞争力,盈利能力提高。根据大信会计师事务所（特殊普通合伙）出具的标准无保留意见《审计报告》,报告期内,公司实现营业收入89,105.27万元,同比增长47.11%；实现营业利润9,406.89万元,同比增长313.21%；归属于上市公司股东的净利润9,295.26万元,同比增长250.99%。截至2024年底,公司总资产221,964.60万元,总负债70,865.78万元,净资产151,098.82万元,资产负债率31.93%。（二）国内、国际“双循环”发展报告期内,随着项目建设的顺利完工,公司搬迁至位于武汉未来科技城的新园区,该园区是集现代化办公、数字化生产、先进实验室、员工配套设施为一体的多功能综合园区。募集资金投资项目“高速光模块及5G通信光模块建设项目”和“联特科技研发中心建设项目”正式投产运营；同时,马来西亚生产制造中心也已全面投入运营,公司境内、境外的产能和交付能力得到全面提升,为公司海外市场的拓展提供强有力的支撑。（三）持续提升研发投入,以创新驱动发展公司坚持自主创新,以技术引领发展,持续推进高速率产品的自主研发生产,2024年度,公司研发投入总计7,224.96万元,占当期营业收入比例约8.11%。公司继续推进超高速率产品开发,目前市场领先的采用5nm先进制程芯片的800G光模块已经送样；公司完成200G/通道的光引擎设计与验证,基于单波200G的800GDR4和1.6T2XDR4项目有序进行,其中800GDR4成功完成样机测试；采用7nm先进制程芯片及16nm先进制程芯片的400G光模块已完成批量交付；采用7nm先进制程芯片的800G光模块已形成小批量出货。公司基于EML调制技术的400G光模块已形成大批量发货,800G光模块处于小批量阶段；基于SIP调制技术的800G光模块处于样品阶段；基于TFLN调制技术的800G光模块处于样品阶段；CPO处于早期研发阶段,用于CPO的外部光源ELSFP处于样品阶段；LPO同时采用EML和硅光调制技术,处于样品阶段。截至报告期末,公司拥有境内外授权专利共计197项,包括：境内授权专利187项,其中发明专利71项,实用新型专利104项,外观设计专利6项；境外授权发明专利10项。为公司的业务发展提供了有力的技术支持。（四）聚焦数字化建设,助力高速发展公司以智能化建设为起点,通过构建智慧园区系统、智能厂务系统、设备资源管理系统、BI和数据中台、HR系统等,以及升级MES制造执行系统、ERP系统、WMS系统、SRM系统、OA系统、QIS质量管理信息系统等多个核心业务信息系统,实现业务流程和数据端到端的打通。报告期内,公司以信息化与数字化深度融合为核心,构建覆盖研发、生产、供应链、财务的全链条数智体系,通过数据驱动研发创新、智能制造升级与全球化协同。公司将继续加快信息化、数字化管理建设,加强信息化系统推广力度,实现内部运营的流程化、标准化和数据化,助推企业高质量发展。（五）强化队伍建设,夯实人才基础公司将人才视为企业发展的第一动力,通过内培外引、内训外训相结合等方式,多渠道引进和培养优秀人才,构建"战略校准-价值评估-动态激励"三位一体的新型管理体系,充分激发人才活力。报告期内,公司推出了2024年限制性股票激励计划,覆盖公司核心骨干人员,有效增强员工的归属感和稳定性,为公司应对激烈的市场竞争提供了坚实的人才支撑。（六）深化品牌形象,提升品牌价值2024年,公司积极参加国内外各大行业展会,如新加坡APE展会、美国OFC展会、深圳CIOE展会,法兰克福ECOC展会,新加坡OCP展会等,公司产品在展会上获得了业界的广泛关注和认可,进一步提高了公司品牌影响力。